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Y está muy bien que lo haya puesto ...

A ver si así transciende que una opción (warrant) no tiene relación de naturaleza con el subyacente, y que la especulación sobre las variaciones de precio de las primas:

A) No es adecuada.
B) Tiene más posibilidades de éxito en las ventas que en las compras.

De verdad que he agradecido mucho ver el artículo, por la transcendencia de lo que advierte (ojo con especular con opciones, ojo con hacer uso del apalancamiento financiero para multiplicar resultados, y más aún con especular con opciones haciendo uso de la capacidad de apalancamiento financiero para multiplicar resultados)

Hasta dos galardonados con el premio nobel de economía quebraron un fondo por esa utilización. ¿Por qué? Porque teniendo enormes conocimientos de estadística, y matemáticas aplicadas a la economía, obviaron la gestión del riesgo (no eran gestores, y no lo habían sido nunca antes) que en su concepto básico (vease normas de Basilea II) provoca caer en la cuenta de que se desconoce la dimensión de lo no probable, y se debe LIMITAR a un valor máximo. Algo que es tratable, y algo que se puede conseguir con certeza.

Un saludo y gracias.
Jorge Del Canto.